Un terreo fértil para atopar respostas a estas cuestións reside na computación e analizando os ratios de rendibilidade ou as métricas financeiras que avalían a capacidade dunha empresa para xerar ganancias en relación a gastos e custos durante un período de contabilidade específico.
Na maioría dos casos considérase o mesmo ou un valor superior ao dun período anterior ou un punto de referencia competitivo que é unha marca que a compañía está a facer ben.
As dúas categorías de ratios de rendibilidade son os ratios de marxe e as proporcións de retorno. Os ratios de marxe representan a capacidade da empresa de traducir dólares de vendas en beneficios. As proporcións de retorno miden a capacidade total da empresa para xerar riqueza dos accionistas.
Os ratios de marxe inclúen o seguinte
Marxe bruta
A marxe bruta é a cantidade de cada dólar de vendas que unha empresa pode manter en forma de beneficio bruto. Normalmente declárase como porcentaxe. O beneficio bruto , por suposto, é a diferenza entre as vendas ou produtos e / ou servizos dunha empresa e custa moito á empresa para ofrecer eses produtos e / ou servizos. Canto maior sexa a marxe bruta, canto máis lucrativa sexa a compañía, pero tendo en conta que as distintas industrias poden mostrar, ou benchmark, marxes brutas moi diferentes.
Marxe bruta = (beneficio bruto) / (vendas)
Marxe de explotación
As medidas de marxe operativo ou un por dólar de base de vendas, o que fai unha empresa ou perde o seu negocio principal. Como esta métrica considera non só a perda de vendas, senón que outros compoñentes dos ingresos operativos, como a comercialización e a sobrecarga, considéranse máis completos e un indicador máis preciso da capacidade dunha empresa para xerar beneficios que a marxe bruta.
Marxe operativo = (Renda ou Perda Operativa) / Vendas
Marxe de beneficio neto
A marxe de beneficio neto mide a porcentaxe de ingresos que unha empresa mantén despois de todos os ingresos e todos os gastos son rexistrados ou rexistrados. É unha métrica importante, pero non tan precisa ou acertable como a outros porque considera información que pode estar separada do negocio central dunha empresa.
Marxe Net = (Renda ou Perda neta) / Vendas
Marxe de fluxo de caixa libre
Para algúns empresarios, nada é máis importante que o fluxo de caixa libre : é elemental para a supervivencia. A marxe de fluxo de efectivo libre mide o que por dólar de xestión de ingresos pode converter en fluxo de caixa libre.
Marxe de fluxo de caixa libre = (fluxo de caixa gratuíto) / vendas
Os ratios de retorno inclúen o seguinte
Retorno de Activos (ROA)
¿Que tan eficiente é o teu negocio para converter os activos en beneficios? ¿Restaurado, como efectivamente os teus bens xeran ingresos? Este é o propósito do cálculo do rendemento do activo (ROA). O rendemento dos activos xeralmente constitúese en termos porcentuais, e superior é mellor, todo igual.
Retorno por Activos = (Renda neta + Gasto de interese por xuros posteriores) / (Activos totais medios)
Retorno ao patrimonio neto (ROE)
Tamén en porcentaxes, o retorno do patrimonio (ROE) considera o retorno dunha compañía sobre o investimento dos seus accionistas.
Como antes, canto maior sexa a porcentaxe, mellor.
Retorno sobre o patrimonio neto = (renda neta) / (Patrimonio neto medio)
Retorno de activos en efectivo
A caixa ROA é o importe do fluxo de caixa das operacións dividido polos activos totais dunha empresa. Isto é diferente do rendemento típico do cálculo de activos porque se centra no fluxo de efectivo das operacións (CFO) fronte ao ingreso neto. Usar o CFO é máis difícil de chegar ás figuras fundamentais e, polo tanto, considérase un mellor indicador do verdadeiro retorno. Aumentar o retorno de efectivo en activos significa que unha empresa está xerando máis fluxo de caixa de cada dólar do activo. Comparando o retorno de efectivo en activos e un retorno sobre o cálculo de activos que utiliza o beneficio neto pode potencialmente ilustrar onde os fluxos de efectivo non están aumentando.
Retorno de activos en efectivo = Fluxo de caixa das operacións / CFO / Activos totais medios)